利州城武家喜得一女。該女出生之日，袁天綱帶徒弟前來祝賀，預言該女降生之時，干旱九個月的利州城必會天降甘露，果如其言。袁天綱臨走之時留下一幅對聯(lián)內藏一顆刻字寶珠，令武家人迷惑不解。十六年后，武家之女“媚娘”長大成人，與好友盈盈、小多樂善好施。

一日，媚娘追趕盜賊險遭不測，幸得一英俊少年所救。該少年就是袁天綱之徒——李君羨(趙文卓 飾)，然而此時二人互不相識。媚娘到賈大人府中救盈盈被困，再次被君羨所救。媚娘得知盈盈需要銀兩為母治病，與小多在街頭商議，不巧誤撞微服出游的太子李治(保劍鋒 飾)，得知利州城為皇帝祝壽舉辦書畫大賽，并有獎金可得。

媚娘決定參加比賽，得到獎金為盈盈母治病。小多與盈盈怕媚娘技藝不驚，決定盜取微服太子之畫冒充媚娘作品。書畫大賽上，太子因為好奇和愛才巧妙使喬裝妝扮的媚娘獲得第一名，不料媚娘一時興奮暴露了女子身份被賈大人追趕。太子回到京城，對媚娘念念不忘……